economia mercado II

sobre la CML se situan. las carteras eficientes e ineficientes. las carteras eficientes. las carteras perfectas. las carteras inteligentes.

de acuerdo con la SML. cuanto mayor sea el riesgo propio de un activo mayor rentabilidad exigiran los inversores para comprarlo o mantenerlo en cartera. cuanto mayor sea el riesgo sistematico de un activo, mayor rentabilidad exigiran los inversores para comprarlo o mantenerlo en cartera. cuando mayor sea el coeficiente de volatilidad, mayor rentabilidad exigiran los inversores para comprarlo o mantenerlo en cartera. cuanto mayor sea la diversificacion mayor rentabilidad generan los activos sin riesgo.

las carteras mixtas segun el modelo de Markowitz. la curva de la cartera eficiente se convierte en una recta. la curva de carteras eficientes sigue igual que en las carteras sin riesgo. la recta de carteras eficientes se convierte en una curva convexa. la recta de carteras eficientes se convierte en una curva convexa.

segun la ecuacion de la SML en un mercado de equilibrio, el rendimiento de las distintas carteras eficientes viene explicado totalmente por el riesgo medido por. el coeficiente de volatilidad. la desviacion tipica. la varianza. el coeficiente de correlacion.

la rentabilidad de las carteras mixtas viene dada por. los activos sin riesgo. los activos con riesgo. los activos volatiles. a y b son correctas.

los conocidos como lenging portfolio. son activos con riesgo. son carteras con activos sin riesgo. son carteras que invierten en activos con y sin riesgo. son carteras en las que los inversores se endeudan para invertir en activos sin riesgo.

segun el indice de jensen, si tenemos un activo financiero cuyo valor es 1. es neutro. es superior. es inferior. ninguna es correcta.

el indice de sharpe. suele denominarse ratio premio/volatilidad. clasifica las carteras segun su deseabilidad, siendo preferibles aquellas carteras con menor valor. clasifica los activos financieros en superiores, inferiores o neutros segun sea su valor. expresa la prima de riesgo obtenida por cada unidad de riesgo soportado por el fondo.

la cartera optima que esta situada a la derecha de la cartera W de que tipo es?. borrowing portfolio. lending portfolio. esta formada solo por valores mobiliarios. esta formada solo por valores inmobiliarios.

cuanto vale el coeficiente de volatilidad del activo sin riesgo. 0. 1. -1. ninguna de las anteriores.

la expresion E=Rf+(Em-Rf)B. mide el rendimiento de la cartera eficiente dado por la CML. mide el rendimiento del titulo en equilibrio dado por la SML. mide el rendimiento de la cartera en equilibrio segun el modelo CAMP. ninguna de las anteriores.

basandose en los supuestos de la teoria de mercado de capitales, señale la respuesta incorrecta. todos los inversores se situan en la frontera eficiente de la region de carteras posibles. el mercado es perfectamente competitivo. todas las inversiones son infinitamente fraccionables. todos los inversores no tienen las mismas oportunidades para invertir.

segun el indice de Treynor, una cartera sera mejor cuando. cuanto mayor sea el valor de Tp. cuanto menor se el valor de Tp. cuanto mayor sea el premio que la cartera paga por cada unidad de riesgo sistematico. a y c son correctas.

en el modelo CAPM. el unico riesgo existente para valorar los activos financieros sera el riesgo sistematico. el unico riesgo existente para valorar los activos financieros sera el riesgo especifico. se tendran en cuenta tanto los riesgos de los activos con y sin riesgo. todas son correctas.

cuando hablamos de performance de una cartera de inversion. nos referimos al grado de rentabilidad de una cartera. nos referimos al grado de riesgo de una cartera. nos referimos a medidas que permiten compara con una cartera de mercado. nos referimos a la linea de mercado de capitales SML.

una accion esta sobrevalorada cuando. se situa por encima de la SML. se situa sobre la SML. se situa por debajo de la SML. su valor intrinseco sea mayor que el precio de mercado.

segun la siguiente expresion Ep=-0.3 Rf+1.3 Em, de que tipo seria la cartera?. es una cartera en la que no existe la posibilidad de prestamo ni endeudamiento. es un lenging portfolio. es un borrowing portfolio. esta formada solo por valores inmobiliarios.

señale la respuesta incorrecta. la CML sirve para cualquier activo individual y para cualquier cartera sea eficiente o no. la SML sirve para valorar carteras eficientes. la CML solo sirve para calcular carteras eficientes. la SML sirve para valorar carteras ineficientes.

la contribucion relativa de un titulo al riesgo de la cartera coincide con. el riesgo propio o especifico del titulo. el producto de la covarianza entre la rentabilidad del titulo y la cartera por la proporcion con la que el titulo entra a formar parte de la cartera. la covarianza entre la rentabilidad del titulo y la rentabilidad de la cartera. el riesgo total del titulo.

si la beta de mi titulo es igual a 0,9 y el ibex esta aumentando un 10%, cual seria la rentabilidad de mi valor?. 0,9. 9. -9. 10.

una cartera borrowing portfolio. cuando se pide prestado para invertir en valores mobiliarios a un tipo de interes que se supone igual a Rf. prestamos o imposiciones en instituciones bancarias y los bonos del Tesoro y la deuda publica. cuando una parte del presupuesto de inversion se presta al tipo Rf. ninguna es correcta.

segun el siguiente grafico, que cartera nos interesa escoger?. aquella que tenga una rentabilidad superior para un riesgo dado siempre que este en la zona rayada. de todas las rectas que unen Rf con un punto de la curva, interesa la recta Rf-W-F tangente en W a la curva. la recta Rf-W-F nos define el conjunto de carteras eficiente en el nuevo contexto y reeplaza a la curva de carteras eficientes. todas son correctas.

en el punto Rf X1=1, X2=0. una parte del presupuesto de inversion se presta y el resto se invierte en valores mobiliarios. se invierte todo el presupuesto de inversion en inversion con riesgo, se presta todo el presupuesto. se invierte en inversion con riesgo una cantidad superior al presupuesto de inversion disponible y se financia la diferencia con deuda. se invierte todo el presupuesto de inversion en inversiones con riesgo valores mobiliarios.

Una cartera sera lending portfolio cuando. x1=1, x2=0. x1>0 x2>0. x1=(0 x2)=1. x1=0,x2=1.

en un mercado de capitales en el que se puede pedir prestado y prestar a un tipo Rf, se sabe que el coeficiente de volatilidad de Rf y de Rp son. 0 y 1 respectivamente. 1 y 0 respectivamente. >1 en ambos casos. =1 en ambos casos.

cuando existe la posibilidad de prestar y pedir prestado y el mercado esta en equilibrio. el conjunto de carteras se situara en una recta. el conjunto de carteras eficientes se situara en la frontera eficiente de markowitz. la cartera estara formada por dos tipos de activos con riesgo y sin riesgo. a y c son correctas.

en un mercado con posibilidad de invertir en activos sin riesgo, la desviacion tipica de la cartera de mercado es del 14%, un inversor ha constituido una cartera eficiente que posee una desviacion tipica del 11%, ante este caso señale la respuesta correcta. la cartera es defensiva. la cartera es agresiva. la cartera es neutral. no se puede responder a la pregunta.

una cartera sera conservadora cuando. x1=1, x2=0. x1>0 x2>0. x1<0 x2>1. x1=0 x2=1.

señale la respuesta incorrecta. la cartera mixta esta formada por activos con y sin riesgo. un activo con riesgo es un valor mobiliario perteneciente a la frontera original del modelo Markiwitz cuando no se habia tenido en cuenta la existencia de activos sin riesgo. un activo sin riesgo es la parte del presupuesto adeudado o prestado. todas son incorrectos no hay ninguna correcta.

que riesgo se debera considerar a la hora de valorar los activos financieros segun el modelo CAPM. el riesgo total. el riesgo sistematico. el riesgo especifico. ninguno pues en este modelo parte del presupuesto que los activos financieros no tienen riesgo.

cual es la ecuacion en la que se concreta el modelo CAMP. la de Sharpe. la CML. la SML. la SPT.

la ecuacion SML sirve para. titulos individuales. carteras eficientes. carteras ineficientes. todas son correctas.

segun la SML que podemos decir de la cartera P. que esta en equilibrio. que esta infravalorada. que esta sobrevalorada. que es eficiente.

la denominada linea de mercado de valores tambien es conocida como. modelo mercado de sharpe. SML. modelo markcowitz. modelo CML.

en la expresion ER1=Rf+(Em-Rf)B1. Rf mide la parte de rentabilidad del titulo 1 que es independiente del mercado. B1 es el coeficiente de volatilidad de la cartera estudiada. Em mide el rendimiento del titulo 1. todas son incorrectas.

cual de las siguientes no es una limitacion del modelo CAPM. se basa en que todos los inversores tienen las mismas preferencias rentabilidad-riesgo. considera como unico riesgo a tener en cuenta el del mercado o sistematico. parte de que la cartera de mercado es una cartera eficiente. utiliza un horizonte temporal de un unico periodo.

señale la respuesta incorrecta. las medidas de la performance se diseñaran para que se pueda comparar con la de mercado. la performance de un activo financiero hace referencia a los resultados generados por el mismo. todo activo financiero debe generar un riesgo como maximo del proporcionado por un activo sin riesgo. los resultados generados por un activo financiero son el rendimiento o rentabilidad.

señale la respuesta incorrecta. el indice de sharpe expresa la prima de riesgo obtenida por cada unidad de riesgo soportado por el fondo. una vez calculado sharpe se puede saber cual es el preferido, pero en ningun caso podemos comparar con la performance del mercado. el indice de sharpe para un conjunto de carteras se puede ordenar de mayor o menor preferencia. el indice de sharpe es una medida del grado de deseabilidad del fondo por parte de sus participantes.

segun el indice de treynor. el precio medio de mercado o prima de mercado viene definido por la diferencia entre el rendimiento medio de la cartera y el rendimiento del activo libre de riesgo rf. se prentende comparar los rendimientos obtenidos por una cartera gestionada por expertos con los que hubiera podido obtener cualquier inversor que colocara sus recursos financieros en una combinacion de la cartera de mercado y el activo sin riesgo rf. expresa la prima de riesgo obtenida por cada unidad de riesgo soportado por el fondo. todas son correctas.

cuando hablamos de una cartera con prestamo hablamos de. se pide prestado para invertir en valores mobiliarios a un tipo de interes que se supone igual a rf. una parte del presupuesto de presta al tipo rf. prestamos o imposiciones en instituciones bancarias y bonos del tesoro, deuda publica. ninguna es correcta.