GESTION DE CARTERAS (4)

¿Cómo se anualiza una volatilidad calculada con datos mensuales?. Multiplicando por raíz cuadrada de 12. Ninguna de las respuestas es correcta. Multiplicando por raíz cuadrada de 52. Multiplicando por raíz cuadrada de 260.

¿Cómo se mide el riesgo sistemático?. Por la varianza. Por el alfa. Por la volatilidad. Por la beta.

¿Con qué probabilidad obtendrá una rentabilidad superior al 50% un activo con una rentabilidad esperada del 20% y una volatilidad del 30%?. 2,5%. 16%. 3%. 11%.

¿Cuál es la volatilidad diaria (260 días laborables en un año) de una inversión con las siguientes rentabilidades diarias: +1,5%, -0,8%, -0,2%, -0,5%, 2,6%, 0,9%? (Me sale con la varianza de esos números, en internet pone que si datos diarios multiplicar por Raiz(dias). STAT,1-VAR, METO DATOS,AC, SHIFT STAT, VAR. 1,2%. 1,5%. 7,8%. 7%.

¿Qué cartera de entre las siguientes formadas por dos activos tendrá menos riesgo (volatilidad)? Regla importante para el examen Correlación -1 ⇒ máxima diversificación ⇒ puede llegar a volatilidad muy baja o incluso 0 Correlación positiva alta ⇒ casi no hay diversificación ⇒ más riesgo Menos volatilidad = menor riesgo. Activo A: peso del 30%, volatilidad del 2,5%; Activo B: peso del 70%, volatilidad del 1,4%; Correlación entre A y B: -1,00. Activo A: peso del 50%, volatilidad del 18%; Activo B: peso del 50%, volatilidad del 25%; Correlación entre A y B: -0,35. Activo A: peso del 60%, volatilidad del 12%; Activo B: peso del 40%, volatilidad del 8%; Correlación entre A y B: +0,98. Activo A: peso del 50%, volatilidad del 22,5%; Activo B: peso del 50%, volatilidad del 22,5%; Correlación entre A y B: -1,00.

¿Qué es el coeficiente de correlación?. Es una medida estadística que mide el grado de asociación entre el comportamiento de dos activos. Es una medida estadística que representa el beneficio de una cartera. Es una medida de dispersión, de riesgo, simétrica, que da la misma importancia a las desviaciones al alza y a la baja respecto a la rentabilidad media. Es una medida de rentabilidad.

Calcula cuál es el valor medio de la cotización anual de un índice bursátil, con las siguientes cotizaciones trimestrales: 9.245, 9.550, 6.785, 7.230. (Simplemente es hacer la media). 8.003. 8.303. 8.103. 8.203.

Calcula la covarianza entre dos fondos de inversión que han mostrado las siguientes rentabilidades anuales: Fondo A: 7,01%, 3,54%, 12,58% y 5,10%; Fondo B: 8,16%, 1,58%, 9,14% y 6,70%. Tecla STAT, segunda opcion, meto datos, AC, REG, R (igual que correlación). 0,058%. 0,063%. 0,083%. 0,079%.

Calcula la volatilidad esperada de un activo para el que se plantean los siguientes escenarios: Neutral (60% de probabilidad), rentabilidad esperada +10%; Pesimista (20% de probabilidad), rentabilidad esperada -18%; Optimista (20% de probabilidad), rentabilidad esperada +20%. SETUP, STAT=ON, STAT 1-VAR, METO DATOS, AC, SHIFT STAT, VAR. 10,5%. 9,7%. 6,9%. 12,8%.

El riesgo que se puede reducir o eliminar es: La beta. El riesgo no sistemático. El coeficiente de correlación. El riesgo sistemático.

La probabilidad de que un activo con una rentabilidad esperada del 7% y una volatilidad del 3,5% sea positiva es del: (0-0,07)/0,035=-2. 82%. 95%. 68%. 97,5%.

La rentabilidad anualizada de una inversión de 20.000 EUR que en cinco años alcanza un valor de 30.000 EUR es del: 8,4%. 8,3%. 9,7%. 11,2%.

La rentabilidad de una cartera con un activo A, que pesa un 40% en la cartera y ha obtenido una rentabilidad del 8,2%, y un activo B, con un peso del 60% y una rentabilidad del -6,5%, ha sido: -0,6%. -0,8%. -0,9%. 5%.

Respecto a la rentabilidad de una cartera: Se calcula dividiendo la rentabilidad de cada activo por su peso y restando los resultados. Se calcula multiplicando la rentabilidad de cada activo por su peso y restando los resultados. Se calcula dividiendo la rentabilidad de cada activo por su peso y sumando los resultados. Se calcula multiplicando la rentabilidad de cada activo por su peso y sumando los resultados.

Si la covarianza entre una variable y otra es positiva, eso implica que: No hay correlación. Cuando una crece la otra decrece. Cuando una crece la otra también crece. La correlación es negativa.